Рейтинг@Mail.ru
Акционерам

Личный счет

Как правильно выбрать стратегию инвестирования

Индивидуальные инвестиционные счета можно назвать новым инструментом для российских инвесторов. На рынке данный продукт чуть больше года, поэтому некоторые до сих пор присматриваются, стоит ли игра свеч. Тем не менее статистика подтверждает: все больше клиентов брокерских компаний и банков делают выбор в пользу инвестсчетов.

Фото: М. ШЕМЕТОВ/ТАСС

Статистика на миллион

К концу 2015 года в России открыто 91 300 индивидуальных инвестиционных счетов (ИИС) на сумму 7 млрд руб. Данные Национальной ассоциации участников фондового рынка. На сегодня количество счетов уже превысило 100 000. По сравнению с зарубежными странами это очень немного. Но у нас к личным инвестициям особый подход. 

По статистике, лишь 1 млн граждан самостоятельно откладывают деньги на добровольную пенсию, столько же было открыто счетов в паевых инвестиционных фондах в момент их расцвета – восемь лет назад. Лишь 0,6% населения нашей страны располагают необходимыми счетами для работы на фондовом рынке, причем активными участниками торгов можно назвать лишь 0,04% россиян. Получается, что лишь у каждого пятнадцатого россиянина есть хоть какое-то представление о работе на фондовых рынках, поэтому 100 000 индивидуальных инвестиционных счетов, несомненно, успех.

Назовите ваши условия!

Частные инвесторы получили возможность открыть ИИС у любого профессио­нального участника рынка ценных бумаг в январе прошлого года. Основным преимуществом новых счетов, в отличие от обычного брокерского счета, являются налоговые льготы. Это вычет на взнос либо вычет на доход. 

В первом случае государство возвращает инвестору 13% от внесенных в течение календарного года на счет средств. Звучит превосходно, однако есть одно «но»: ежегодный взнос ограничен суммой не более 400 000 руб. Это максимум, с которого можно получить налоговый вычет и возвратить до 52 000 руб. ранее уплаченных налогов. Вычет можно получать ежегодно. 

Во втором случае вся полученная прибыль не облагается налогом. В обоих случаях срок действия счета должен составлять не менее трех лет с момента открытия. 

Открыть можно лишь один ИИС: данные об этом немедленно предоставляются в налоговую инспекцию. Вносят на счет только рубли, а совместить два типа налоговой льготы нельзя. Но деньги вкладывают как в государственные облигации, так и в акции, корпоративные рублевые и валютные долговые бумаги, фьючерсы и т.д. До 15% средств можно поместить и на банковский ­депозит.

Необязательно сразу при открытии счета выбирать, какой из налоговых льгот воспользоваться. Все зависит от выбранной стратегии инвестиций, а также от источников официального дохода, с которых удерживается НДФЛ. Если инвестор, например, получает заработную плату или в течение года имел другие налогооблагаемые доходы, у него есть выбор: получить вычет на взнос либо вычет на доход. Если нет налого­облагаемого дохода, значит, нет налога. И вычитать тогда не из чего, ­соответственно, нечего и ­возвращать. Тогда только одна льгота – вычет на ­доход. 

Эксперты советуют: если хотите через три года забрать деньги с ИИС, выбирайте консервативный подход и ежегодный возврат подоходного налога, если горизонт инвестирования пять и больше лет – то агрессивную стратегию и вычет с дохода

Заманчивые проценты

Выгода очевидная – при любой инвестиционной стратегии гарантированно получаем 13% дополнительного дохода. Дальше все зависит от грамотных действий, азарта и везения. При консервативном подходе, вложив деньги в гособлигации с годовой доходностью 10% и ежегодно пополняя ИИС на  400 000 руб., через три года можно получить дополнительно 412 000 руб. – доходность больше 50%!

Агрессивный портфель из ценных бумаг и фьючерсов через три года может дать почти 100% дохода. Но и риски высоки. При работе с акциями всегда есть элемент случайности, в результате которого реально потерять. Тем не менее в долгосрочной перспективе можно рассчитывать на доходность большую, чем при хранении средств на депозите.

Эксперты советуют: если хотите через три года забрать деньги с ИИС, выбирайте консервативный подход и ежегодный возврат подоходного налога, если горизонт инвестирования пять и больше лет – то агрессивную стратегию и вычет с дохода.

Знать – значит заработать

Закрепив в федеральном законодательстве понятие «индивидуальный инвестиционный счет», государство тем самым предложило развивать внутренний спрос, формировать еще один эффективный механизм накопления на средне- и долгосрочную перспективу. Но не так много сограждан готовы вложиться в рынок ценных бумаг, имея официальные источники дохода. Возможно, после того как механизм полностью заработает и первым открывшим счета инвесторам вернут налог (а это произойдет в ближайшие недели), количество ИИС существенно вырастет.

С другой стороны, люди, выбравшие в последнее время накопительную модель поведения, могут использовать ИСС лишь как один из инструментов сохранения и приумножения средств, но никак не основной и тем более единственный. Интерес к ИСС значительно вырастет, если ежегодный взнос увеличат с 400 000 до 1 млн руб. (инвесторы в таком случае смогут сбалансировать портфель) и если будет принята система страхования инвестиций граждан на фондовом рынке. Все эти предложения сегодня активно обсуждаются.

В конце прошлого года ВТБ24 предложил клиентам услугу по открытию ИИС. Это стало ответом на новые возможности, предоставленные государством. На рынке всегда можно заработать, в любых условиях, будь то рост или падение. В банке прогнозируют, что большинство людей выберут консервативный подход, будут вкладывать деньги в долговые ценные бумаги и ориентироваться на получение вычета с внесенной суммы.

© 2014 ВТБ

Издается с 2006 года.

Распространение - во всех регионах, где представлен ВТБ.

Корпоративные СМИ ВТБ

Поиск