Рейтинг@Mail.ru Сайт ВТБ В начало
 
  В номере

№ 4 (10) 2007

| Корпоративные СМИ ВТБ


Синергетика

Комплексная оборона
Российских оружейников заряжают на успех

ПО МНЕНИЮ ЭКСПЕРТОВ, ОТЕЧЕСТВЕННЫЙ ОБОРОННЫЙ КОМПЛЕКС ВНОВЬ СТАНОВИТСЯ ОДНИМ ИЗ ЛОКОМОТИВОВ РАЗВИТИЯ ПРОМЫШЛЕННОСТИ СТРАНЫ. ПОЭТОМУ ИНТЕРЕС БАНКОВ К СОТРУДНИЧЕСТВУ С ПРЕДПРИЯТИЯМИ ОТРАСЛИ ОПК ВПОЛНЕ ПОНЯТЕН. К СЛОВУ, ИНОСТРАННЫЕ ФИНАНСОВЫЕ ОРГАНИЗАЦИИ С РОССИЙСКИМИ ОРУЖЕЙНИКАМИ ПРАКТИЧЕСКИ НЕ РАБОТАЮТ — ЭТО ОБЪЯСНЯЕТСЯ ПОЛИТИКОЙ ЗАЩИТЫ КОНФИДЕНЦИАЛЬНОЙ ИНФОРМАЦИИ.

Тринадцать томов фундаментальной серии «Оружие и технологии России. XXI век» занимают видное место в кабинете вице-президента, начальника Первого управления по работе с крупными клиентами ВТБ Олега Демидова. Практически все части этой энциклопедии изданы при поддержке банка. Впрочем, это неудивительно: компании оборонной промышленности являются важнейшими партнерами ВТБ. Так, в 2006 году суммарный объем гарантий экспортных и импортных аккредитивов, выданных банком в интересах предприятий ОПК, составил $1,5 млрд.

Олег Демидов,
вице-президент, начальник первого управления по работе с крупными клиентами ВТБ
«Мы сильны своими технологиями, которые позволяют так структурировать сделки, чтобы обеспечить клиентам наибольшую степень комфорта»

Расположение финансистов к производителям вооружений проявляется не только в признании серьезности масштабов совместного бизнеса. «Когда еще я смог бы полетать на истребителе СУ-30 с известным асом Анатолием Квочуром, одним из руководителей Летно-испытательного института имени М. М. Громова в Жуковском? А совершить экскурсию на атомную подводную лодку? Или хотя бы просто пообщаться с летчиком-космонавтом Сергеем Крикалевым?» — вспоминает о своих недавних контактах с партнерами Олег Демидов.

Тайна фирмы

Среди отечественных банков ведущими в сфере обслуживания оборонных предприятий являются два лидера финансового рынка — государственные Сбербанк и ВТБ. «У всех значимых предприятий отрасли, как правило, два основных финансовых партнера. Более крупный по размерам бизнеса Сбербанк может позволить себе принимать и более высокие риски на одного заемщика. Мы же сильны своими технологиями, которые позволяют так структурировать сделки, чтобы обеспечить клиентам наибольшую степень комфорта», — так Олег Демидов объясняет разницу в позиционировании банков в данной сфере.

По его мнению, крупные западные банки могли бы за счет своего размера предлагать клиентам более выгодные ставки. Собственно, в этом и заключается проблема сравнительно невысокой капитализации российской банковской системы: чем масштабнее бизнес банка, тем дешевле для него стоимость привлечения ресурсов, тем под меньшие проценты он способен ссужать деньги своим партнерам. С этой точки зрения несомненными преимуществами должны обладать зарубежные конкуренты. Впрочем, как поясняет Олег Демидов, «к секретным данным, которыми располагают отечественные оружейники, доступ нерезидентов ограничен».

Тридцать три танкиста

В настоящее время клиентами ВТБ являются свыше 100 предприятий и организаций оборонной отрасли. С некоторыми из них банк работает уже более десяти лет. Первый проект с оружейниками ВТБ осуществил в середине 1990-х. Клиентом «номер один» стала компания «Росвооружение» — специально созданное юрлицо для продвижения российского оружия за рубежом. Молодой структуре потребовалась финансовая поддержка для выполнения экспортных контрактов по поставкам систем противовоздушной обороны и танков. Как сообщил управляющий директор Первого управления ВТБ по работе с крупными клиентами Корпоративного блока Андрей Болотов, который непосредственно курирует оборонный сектор, объем сотрудничества тогда достигал $200 млн. Подобный сервис ВТБ оказывал и «Уралвагонзаводу», главному производителю российских танков.

Впрочем, с крупными клиентами, работающими с продуктами, которым нет альтернатив, вести дела сравнительно несложно: спрос на банковские услуги достаточно широкого спектра у них уже сформирован. Иное дело — масса средних и мелких предприятий некогда мощнейшего в стране промышленного кластера. В условиях переходной экономики девяностых столкнулись с колоссальным сокращением заказов и одновременно с серьезным нарушением производственных связей — практически с дезинтеграцией системы ОПК. «Все были вынуждены выпускать конверсионную продукцию и под эти проекты просили обычные кредиты. Поддержку у банка искали оборонщики, боровшиеся фактически за выживание своих компаний», — рассказывает Андрей Болотов.

Нынешнее время принципиально иное. «Многолетний кризис в отрасли привел к тому, что к настоящему моменту в производственных линейках предприятий остались только востребованные рынком продукты, — комментирует управляющий директор. — Создатели вооружений крепко стоят на ногах, занимаются обновлением производственных фондов, разрабатывают новые виды продукции».

Искать достоверную статистику по оборонно-промышленному комплексу в открытых источниках бесперспективно. В отрасли всего две компании, готовящие финансовую отчетность по международным стандартам, — авиационная НПК «Иркут» и судостроительная «Северная верфь». А в материалах Росстата засекреченные сведения о динамике бизнеса оружейников консолидированы в графах других областей промышленности, таких как машиностроение или химическое производство. Тем не менее Андрей Болотов оценивает положение данной отрасли как позитивное: «За счет увеличения размера госзаказа и повышения объемов российского экспорта вооружений платежеспособный спрос на продукцию входящих в ОПК предприятий — например, бомбардировщиков СУ-34, систем противовоздушной обороны и залпового огня — только увеличивается. Кроме того, здесь представлены технологии не только для армии, но и для гражданской сферы», — подчеркивает Андрей Болотов.

Его наблюдения иллюстрируют следующие цифры: в 2000 году российская армия потратила на закупку новой и модернизацию уже имеющейся боевой техники около 30 млрд руб., а в 2006-м затраты по данным статьям увеличились практически до 165 млрд руб. Экспорт вооружения, в 2000 году составлявший $3,8 млрд, к 2006-му достиг $5,7 млрд (оценка директора Федеральной службы по военно-техническому сотрудничеству Михаила Дмитриева). У нынешнего главного поставщика вооружений за рубеж, правопреемника «Росвооружения» — компании «Рособоронэкспорт» — за несколько лет объем заказов вырос в пять раз (с $5 млрд до $25 млрд). Анализируя эти тенденции, управляющий директор предполагает, что потребности оборонщиков в банковских услугах будут только расти.

Исписанные и чистые листы

Основной продукт, которым пользуются организации ОПК, — это кредиты. Андрей Болотов поясняет, что несколькими годами ранее доля кредитного портфеля предприятиям ОПК в общем объеме размещенных средств банка была выше, но в связи с активной диверсификацией портфеля и существенным ростом его объемов произошло некоторое снижение показателя. Несмотря на это, к компаниям оборонно-промышленного комплекса в ВТБ относятся как к ключевым клиентам.

Варианты привлечения оборонщиками заемных средств разнообразны: от овердрафтов до инвестиционных кредитов, не исключая предэкспортного финансирования. Например, три года назад банк заключил договор на $160 млн о кредитовании постройки двух эсминцев для Китая с предприятием — исполнителем заказа петербургской «Северной верфью». Контракт был успешно реализован, эсминцы были переданы заказчику в 2006 году. В сфере военного судостроения сейчас реализуется новый проект: финансирование исполнения экспортного контракта по модернизации авианесущего крейсера «Горшков» для Индии, общая сумма сделки составляет почти $200 млн. Сейчас корабль находится в доке северодвинского ПО «Севмаш». Есть и еще ряд наработок по предприятиям, исполняющим заказы зарубежных партнеров, касающиеся надводных и подводных боевых кораблей.

Андрей Болотов подчеркивает, что запросы финансистов из ОПК начали меняться. «Наиболее часто банк выдает деньги на срок от полугода до 2 — 3 лет. Однако компании уже стремятся переходить от краткосрочных кредитов к средне- и долгосрочным, направляя более длинные и дешевые деньги на модернизационные проекты. Также все более востребованными становятся бланковые кредиты, выдаваемые без обеспечения», — говорит банкир.

На бланковой основе в ВТБ уже кредитуются некоторые из отраслевых лидеров — «Компания „Сухой“ и»Концерн ПВО «Алмаз-Антей». Авиастроительное предприятие кроме предэкспортного кредитования использует заемные средства в рамках программы RRJ, финансируя с помощью ВТБ работы по созданию нового отечественного пассажирского среднемагистрального самолета. Параметры кредитно-документарного лимита в размере $195 млн были согласованы сторонами весной 2005 года. А производитель систем противовоздушной и противоракетной обороны «Алмаз-Антей» использует заемные деньги при предэкспортном финансировании поставок своей продукции иностранным заказчикам, что активно способствует проведению программы реструктуризации входящих в него 12 конструкторских и промышленных предприятий.

Разномастные клиенты

ВТБ оказывает предприятиям оборонной промышленности также услуги по всем видам документарных операций: предоставляет тендерные гарантии и гарантии возврата авансов, исполнения заказов. Объем принятых банком рисков по данному виду операций достигает $1 млрд.

Как заявляет Андрей Болотов, в обслуживании предприятий ОПК используются многие банковские продукты. Сложно-структурированное финансирование ВТБ оказывает для крупнейшего в России самолетостроительного предприятия — «Комсомольского-на-Амуре авиационного ПО» (КнААПО, входит в структуру АХК «Сухой»). Здесь и программа модернизации на несколько десятков миллионов долларов по военным и гражданским самолетам (лизинговое обслуживание предприятия осуществляет «ВТБ-Лизинг»), и зарплатный проект для компании с числом работников более 15 000 человек.

Финансовой поддержкой ВТБ пользуются предприятия, проводящие сделки по слиянию и поглощению. Подписано соглашение о сотрудничестве с вертолетным холдингом «Оборонпром», который сейчас занимается консолидацией отраслевых активов. Тесная работа ведется практически со всеми членами «Объединенной авиастроительной корпорации»: в уставный капитал учрежденной в ноябре 2006 года компании вносятся госпакеты таких авиапроизводителей, как АХК «Сухой», НПК «Иркут» и РСК «МиГ». Уже создан холдинг по созданию систем ПВО. В процессе становления находится бронетанковый холдинг, в планах государства — объединение подконтрольных ему радиоэлектронных предприятий. Со всеми этими субъектами ВТБ планирует взаимодействовать.

Заглавная буква

Андрей Болотов полагает, что шансы банка на получение новых клиентов достаточно высоки. «Наша кредитно-финансовая организация обладает лучшими в России возможностями по проведению сложных сделок, например, с Латинской Америкой и странами Востока. Там очень много технических тонкостей, но подобные нюансы хорошо известны специалистам ВТБ, работающим в системе внешнеторговой поддержки предприятий со времен советского Внешэкономбанка. А большая часть действующих законов, регулирующих правоотношения сторон в данной сфере, разработана при непосредственном участии банкиров из ВТБ».

Так, в 2007 — 2010 годах один из основных покупателей российского вооружения, Индонезия, собирается потратить до $1 млрд на покупку в РФ авиационной и морской техники. В ВТБ сейчас рассматриваются перспективы финансирования этих поставок без привлечения ресурсов госбюджета. Как отмечает Андрей Болотов, возможность проведения операции существует: входящий в группу ВТБ банк ВТБ-Азия (бывший «Моснарбанк-Сингапур») умеет делать синдикации по рискам суверенных государств. По оценке банкира, размер сделки может составить $500 млн.

Но главные интересы банка сосредоточены все же внутри России. Сейчас специалисты Первого управления по работе с крупными клиентами ВТБ занимаются созданием программы развития клиентского бизнеса в оборонно-промышленном комплексе. Андрей Болотов обещает, что документ будет готов уже в 2007 году. По его словам, работа с клиентами будет разграничена на несколько классов. В «сухопутное» крыло войдут изготовители стрелкового оружия, танков, бронетехники, систем залпового огня. В «морское» — производители надводных и подводных кораблей, торпед, корабельного вооружения. «Воздушное» представят компании авиационного машиностроения, ракетного вооружения и создатели систем ПВО. Отдельным классом выступят другие обособленные предприятия — например, поставщики ракетных войск стратегического назначения. Детали пока обнародовать рано, однако суть концепции в следующем: новая стратегия работы банка в ВПК предусматривает ориентацию на растущий гособоронзаказ, так что доля рублевых операций в этой сфере будет увеличиваться.

ТЕКСТ АНАТОЛИЙ ГРУЗАЕВ

Военные контракты


Договор ВТБ и «Северной верфи» на сумму $160 млн о кредитовании постройки двух эсминцев для Китая.



Кредитно-документарный лимит на предприятия группы «Сухой» в размере $195 млн для создания нового среднемагистрального отечественного самолета SuperJet 100.



Ряд соглашений ВТБ и «Концерна ПВО «Алмаз-Антей» о предэкспортном финансировании входящих в концерн конструкторских и промышленных предприятий.


Дмитрий Смирнов,
заместитель генерального директора по экономике и финансам корпорации «Тактическое ракетное вооружение»

«Взаимодействие с ВТБ на данный момент времени строится на принципах взаимовыгодного сотрудничества в области предоставления банковских продуктов. В части кредитования осуществляется предэкспортное финансирование, обеспечивающее начало запуска производственной программы по выпуску специзделий и поставке финальных изделий инозаказчикам в сроки, определяемые контрактами. Кроме этого расчетно-кассовое обслуживание в ВТБ позволяет оперативно и качественно управлять денежными потоками корпорации».


 

Добавить комментарий

Имя: *
Фамилия: *
E-mail: *
Текст: *
Введите код: *
 


21 октября 2016

ВТБ снижает ставки по ипотечным кредитам

20 октября 2016

ВТБ снижает ставки по кредитам для компаний малого и среднего бизнеса в рамках программы Корпорации МСП