Рейтинг@Mail.ru
Для частных лиц: Интернет-банк
Выберите ваш город:
Москва
Справочная служба банка ВТБ
8 (800) 200-77-99
Бесплатный звонок по России
8 (495) 739-77-99

Денежный рынок: спред между ставкой валютного свопа «овернайт» и ставкой RUONIA не изменился

 
16.10.2014
Средневзвешенное значение ставки однодневного валютного свопа по итогам вчерашней сессии составило 8.22% при уровне закрытия 7.95%. Между тем ставка RUONIA в последнее время держалась в районе 8.15%, что говорит о заметном снижении стоимости доллара на межбанковском рынке благодаря внушительному объему валютных интервенций, осуществленных Банком России в октябре. Несмотря на повышение ставок денежного рынка, вмененные ставки NDF вчера снизились на 20−30 бп: 3-месячная – до 8.94%, 12-месячная – до 9.10%. Более длинные ставки кросс-валютных свопов также понизились: 2-летняя закрылась на уровне 8.76%. В результате спред между 2-летней и 1-летней ставками кросс-валютного свопа сузился до минус 35 бп, что привело к еще большему уменьшению угла наклона кривой. При сохранении ставки однодневного валютного свопа вблизи ключевой ставки ЦБ справедливый уровень 12-месячной ставки NDF, как мы отмечали ранее, должен составлять 9.0%. Между тем кривая процентных свопов уже два дня подряд демонстрирует опережающую динамику относительно кривой кросс-валютных свопов: вчера она сместилась вниз на 40–50 бп. В результате базис по всей длине кривой сузился еще на 10–15 бп.
Максим Коровин, Татьяна Зуева
Аналитики ВТБ Капитал

Все публикации раздела



Подписка на новости группы ВТБ
  • Почтовая рассылка
  • Лента RSS
    Подписаться
    Подписаться
Загрузка списка городов.....